Суть та складність приватного продажу інвестування
Приватний продаж інвестиційного капіталу за своєю суттю є фінансовою угодою, яка зазвичай передбачає обмін акцій на фіатну валюту. Хоча це виглядає просто, насправді це передбачає велику кількість складної та професійної роботи і співпраці.
З інвестиційної точки зору, інвестиція зазвичай проходить чотири етапи: залучення коштів, інвестування, управління після інвестицій та вихід. У цьому процесі залучені реєстрація юридичних осіб, управління інвесторами, фінансовий менеджмент, дю діллідженс, а також велика кількість підписання угод, юридичні та аудиторські роботи. Інвесторам потрібно ідентифікувати інвестиційні установи та керівників фондів, переглядати складні документи про залучення фондів.
З точки зору фінансування, стартапам також потрібно виконати велику кількість складної роботи для завершення фінансування, включаючи реєстрацію компанії, планування та управління фінансуванням, управління структурою капіталу, управління фінансами тощо.
Ці роботи часто виходять за межі професійних можливостей учасників. Засновники зазвичай не мають досвіду фінансування та професійних навичок, інвесторів також можуть турбувати складні контракти та процедури вступу, а створення та управління приватним фондом є ще більш складним процесом. Щоб виконати ці роботи, учасникам потрібно витратити додаткові кошти, час, людські ресурси та витрати на навчання, залучаючи більше зовнішньої співпраці, такої як юристи та фінансисти. Тому приватне фінансування є бізнесом з високими бар'єрами входу.
Огляд AngelList та його переваги
AngelList є онлайн-набором інструментів для сфери приватного продажу фінансування. Він абстрагує складну професійну роботу на всіх етапах фінансування у вигляді комбінованих компонентів і програм, і використовує інтернет-технології для реалізації онлайн-роботи, що дозволяє користувачам з усього світу ефективно брати участь, просто натискаючи кнопку для завершення складних справ.
AngelList надає інвестиційним установам та керуючим фондами онлайн-операційну структуру, таку як Rolling Funds, Venture Funds тощо, що спрощує та робить ефективнішими процеси залучення коштів та інвестицій. Він також пропонує інструменти для управління капіталом, підтримуючи створення та прив'язку глобальних банківських рахунків як рахунків для залучення та інвестування, що гарантує безпеку активів. Крім того, є також допоміжні інструменти, такі як підписання угод та спільний доступ до документів.
Інвестори можуть шукати відмінні інвестиційні установи через AngelList та зручно влаштовуватись на роботу, відстежуючи стан роботи установи. Стартапи можуть використовувати їхні інструменти фінансування для швидкого запуску та управління фінансуванням, а також можуть користуватися такими управлінськими інструментами як Cap table, створення юридичних осіб тощо.
Два ключові слова AngelList – це "програма" та "онлайн". Оцифрування процесу приватного продажу та фінансування суттєво підвищило ефективність, розширило межі бізнесу та одночасно знизило витрати. Це зміна парадигми в індустрії, викликана технологічною революцією.
Виклики та можливості, які криптовалюта приносить приватному продажу в інвестиціях та фінансуванні
Нові виклики
Найбільш помітною характеристикою криптоприватного продажу та фінансування є те, що зазвичай використовуються криптовалюти в якості інвестиційної валюти. Через нестачу професійних інструментів, наразі переважно застосовуються прості методи управління, такі як управління активами за допомогою мультипідписних гаманців, ручні перекази для завершення збору інвестицій, традиційне програмне забезпечення для фінансового обліку управління коштами тощо. Ця груба модель не лише неефективна, але й створює безліч ризиків:
Ризик фінансування: інвестиційні установи контролюють управління коштами, інвестори не мають суттєвих гарантій, існує ризик привласнення або навіть викрадення коштів.
Ризик невиконання зобов'язань: всі етапи торгівлі все ще залежать від паперових контрактів, але в сфері Crypto їхня обов'язковість обмежена, особливо важче їх виконати при перетині юрисдикцій.
Хаос венчурного капіталу: існують організації, які під маскою VC насправді є бандами спекулянтів, які, перебільшуючи рекламу, короткочасно підвищують ціну на монету та продають її, або продають частки іншим за високими цінами, що не лише не допомагає стартапам, а й створює безліч проблем.
Нові можливості
Хоча криптовалюти створюють виклики, вони також відкривають нові можливості для приватного продажу фінансування. Crypto-приватне фінансування може розглядатися як обмін монетами в межах однієї й тієї ж блокчейн-системи, що спрощує етапи залучення коштів, інвестування, управління та виходу, а також дозволяє використовувати технічні особливості криптовалюти для обмеження сторін угоди з технічної точки зору, забезпечуючи права всіх сторін.
Кілька ключових технічних концепцій:
Смарт-контракт: програма, розгорнута на блокчейні, яка виконується відповідно до попередньо визначеної логіки, незворотна та незмінна, ніхто не може її змінити або зупинити використання.
Програмовані валюти: смарт-контракти, спеціально розроблені для монетизації на блокчейні, коригування цифрових записів підлягає обмеженням власної логіки та дозволяє іншим контрактам вносити коригування за дотримання певних умов.
Доступність даних: відкритість блокчейну дозволяє будь-кому перевіряти історію транзакцій користувачів, що сприяє перевірці інвестиційної історії, переваг і стратегій інвестиційних установ тощо.
Використання цих технологічних характеристик може вирішити вищезгадані ризики:
Безпека коштів: впровадження контракту управління коштами, обмеження контролю за коштами, щоб уникнути привласнення з боку внутрішнього персоналу. Можна налаштувати механізм викупу для підвищення безпеки.
Безпека виконання зобов'язань: впровадження інвестиційного контракту, щоб реалізувати торгові правила через код, забезпечуючи виконання відповідно до угоди без залучення третіх сторін.
Верифікація венчурного капіталу: використання відкритості блокчейн-технології та доступності даних для перевірки відповідності рекламних матеріалів інвестиційних установ та їх фактичної діяльності, аналіз їх інвестиційних уподобань тощо.
Ланцюговий AngelList: нова парадигма приватного продажу та фінансування в Crypto
Перенести всі етапи криптоінвестування в блокчейн, створити смарт-контракти для кожного етапу угоди та реалізувати їх вільне поєднання та взаємодію, можна створити набір інструментів для інвестування в блокчейні, тобто AngelList на блокчейні.
Базові смарт-контракти включають: контракт на залучення коштів, контракт з обмеженням, контракт з фондом, контракт для голосування, інвестиційний контракт, контракт на випуск токенів, контракт з обмеженнями щодо кваліфікації, контракт на розподіл прибутку тощо. Ці контракти можна вільно комбінувати для реалізації різних функцій, такі як:
Інвестиційний контракт + контракт на випуск токенів = онлайновий інвестиційний протокол
Контракт на залучення коштів + Контракт на випуск токенів = Інструмент управління підприємством на блокчейні
Залучення коштів + випуск токенів + обмеження + кваліфікація + контракт голосування = децентралізована платформа краудфандингу
Комбінування всіх контрактів може реалізувати складні бізнеси, такі як приватний продаж фондів, інвестиційні клуби, SPV тощо
Ці контракти не лише забезпечують безпечну торгівлю без довіри, але й моделюють процеси приватного продажу інвестицій, дозволяючи звичайним людям легко виконувати професійну роботу. Вони мають всі переваги онлайн-формату, одночасно забезпечуючи безпеку угод і виконання з технічної точки зору. Це нова парадигма, яку блокчейн приносить у приватний продаж інвестицій.
Стан та майбутнє фінансування проектів на блокчейні
З моменту народження The DAO у 2016 році багато розробників та будівельників працювали над досягненням бачення "онлайн фінансування та інвестування", включаючи проекти Moloch, DAOhaus, TheLAO, Nouns, Juice Box, PartyDAO тощо. Вони будують рішення в різних сферах на основі власного розуміння, постійно вдосконалюючи їх.
Як ініціатор DAOSquare, я прагну створити AngelList на блокчейні, щоб надати повний набір інструментів для інвестування та фінансування в Crypto приватний продаж, технічно забезпечуючи безпеку угод і виконання, підвищуючи ефективність, розширюючи межі та знижуючи витрати.
Капітал є важливим рушійним фактором розвитку галузі. З удосконаленням і нормалізацією галузі Crypto приватний продаж інвестиційних послуг, продукти, що обслуговують цю сферу, засяють яскраво. Давайте з нетерпінням чекати на це сповнене надії майбутнє.
Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.
25 лайків
Нагородити
25
8
Поділіться
Прокоментувати
0/400
GasFeeAssassin
· 07-27 19:21
Розуміти, розуміти, але все одно потрібно витрачати газ
Переглянути оригіналвідповісти на0
shadowy_supercoder
· 07-27 01:13
Чи може хтось пояснити, як у блокчейні вирішити ці проблеми?
Крипто приватний продаж інвестицій та фінансування нова парадигма: у блокчейні AngelList реконструює екосистему галузі
Суть та складність приватного продажу інвестування
Приватний продаж інвестиційного капіталу за своєю суттю є фінансовою угодою, яка зазвичай передбачає обмін акцій на фіатну валюту. Хоча це виглядає просто, насправді це передбачає велику кількість складної та професійної роботи і співпраці.
З інвестиційної точки зору, інвестиція зазвичай проходить чотири етапи: залучення коштів, інвестування, управління після інвестицій та вихід. У цьому процесі залучені реєстрація юридичних осіб, управління інвесторами, фінансовий менеджмент, дю діллідженс, а також велика кількість підписання угод, юридичні та аудиторські роботи. Інвесторам потрібно ідентифікувати інвестиційні установи та керівників фондів, переглядати складні документи про залучення фондів.
З точки зору фінансування, стартапам також потрібно виконати велику кількість складної роботи для завершення фінансування, включаючи реєстрацію компанії, планування та управління фінансуванням, управління структурою капіталу, управління фінансами тощо.
Ці роботи часто виходять за межі професійних можливостей учасників. Засновники зазвичай не мають досвіду фінансування та професійних навичок, інвесторів також можуть турбувати складні контракти та процедури вступу, а створення та управління приватним фондом є ще більш складним процесом. Щоб виконати ці роботи, учасникам потрібно витратити додаткові кошти, час, людські ресурси та витрати на навчання, залучаючи більше зовнішньої співпраці, такої як юристи та фінансисти. Тому приватне фінансування є бізнесом з високими бар'єрами входу.
Огляд AngelList та його переваги
AngelList є онлайн-набором інструментів для сфери приватного продажу фінансування. Він абстрагує складну професійну роботу на всіх етапах фінансування у вигляді комбінованих компонентів і програм, і використовує інтернет-технології для реалізації онлайн-роботи, що дозволяє користувачам з усього світу ефективно брати участь, просто натискаючи кнопку для завершення складних справ.
AngelList надає інвестиційним установам та керуючим фондами онлайн-операційну структуру, таку як Rolling Funds, Venture Funds тощо, що спрощує та робить ефективнішими процеси залучення коштів та інвестицій. Він також пропонує інструменти для управління капіталом, підтримуючи створення та прив'язку глобальних банківських рахунків як рахунків для залучення та інвестування, що гарантує безпеку активів. Крім того, є також допоміжні інструменти, такі як підписання угод та спільний доступ до документів.
Інвестори можуть шукати відмінні інвестиційні установи через AngelList та зручно влаштовуватись на роботу, відстежуючи стан роботи установи. Стартапи можуть використовувати їхні інструменти фінансування для швидкого запуску та управління фінансуванням, а також можуть користуватися такими управлінськими інструментами як Cap table, створення юридичних осіб тощо.
Два ключові слова AngelList – це "програма" та "онлайн". Оцифрування процесу приватного продажу та фінансування суттєво підвищило ефективність, розширило межі бізнесу та одночасно знизило витрати. Це зміна парадигми в індустрії, викликана технологічною революцією.
Виклики та можливості, які криптовалюта приносить приватному продажу в інвестиціях та фінансуванні
Нові виклики
Найбільш помітною характеристикою криптоприватного продажу та фінансування є те, що зазвичай використовуються криптовалюти в якості інвестиційної валюти. Через нестачу професійних інструментів, наразі переважно застосовуються прості методи управління, такі як управління активами за допомогою мультипідписних гаманців, ручні перекази для завершення збору інвестицій, традиційне програмне забезпечення для фінансового обліку управління коштами тощо. Ця груба модель не лише неефективна, але й створює безліч ризиків:
Ризик фінансування: інвестиційні установи контролюють управління коштами, інвестори не мають суттєвих гарантій, існує ризик привласнення або навіть викрадення коштів.
Ризик невиконання зобов'язань: всі етапи торгівлі все ще залежать від паперових контрактів, але в сфері Crypto їхня обов'язковість обмежена, особливо важче їх виконати при перетині юрисдикцій.
Хаос венчурного капіталу: існують організації, які під маскою VC насправді є бандами спекулянтів, які, перебільшуючи рекламу, короткочасно підвищують ціну на монету та продають її, або продають частки іншим за високими цінами, що не лише не допомагає стартапам, а й створює безліч проблем.
Нові можливості
Хоча криптовалюти створюють виклики, вони також відкривають нові можливості для приватного продажу фінансування. Crypto-приватне фінансування може розглядатися як обмін монетами в межах однієї й тієї ж блокчейн-системи, що спрощує етапи залучення коштів, інвестування, управління та виходу, а також дозволяє використовувати технічні особливості криптовалюти для обмеження сторін угоди з технічної точки зору, забезпечуючи права всіх сторін.
Кілька ключових технічних концепцій:
Смарт-контракт: програма, розгорнута на блокчейні, яка виконується відповідно до попередньо визначеної логіки, незворотна та незмінна, ніхто не може її змінити або зупинити використання.
Програмовані валюти: смарт-контракти, спеціально розроблені для монетизації на блокчейні, коригування цифрових записів підлягає обмеженням власної логіки та дозволяє іншим контрактам вносити коригування за дотримання певних умов.
Доступність даних: відкритість блокчейну дозволяє будь-кому перевіряти історію транзакцій користувачів, що сприяє перевірці інвестиційної історії, переваг і стратегій інвестиційних установ тощо.
Використання цих технологічних характеристик може вирішити вищезгадані ризики:
Безпека коштів: впровадження контракту управління коштами, обмеження контролю за коштами, щоб уникнути привласнення з боку внутрішнього персоналу. Можна налаштувати механізм викупу для підвищення безпеки.
Безпека виконання зобов'язань: впровадження інвестиційного контракту, щоб реалізувати торгові правила через код, забезпечуючи виконання відповідно до угоди без залучення третіх сторін.
Верифікація венчурного капіталу: використання відкритості блокчейн-технології та доступності даних для перевірки відповідності рекламних матеріалів інвестиційних установ та їх фактичної діяльності, аналіз їх інвестиційних уподобань тощо.
Ланцюговий AngelList: нова парадигма приватного продажу та фінансування в Crypto
Перенести всі етапи криптоінвестування в блокчейн, створити смарт-контракти для кожного етапу угоди та реалізувати їх вільне поєднання та взаємодію, можна створити набір інструментів для інвестування в блокчейні, тобто AngelList на блокчейні.
Базові смарт-контракти включають: контракт на залучення коштів, контракт з обмеженням, контракт з фондом, контракт для голосування, інвестиційний контракт, контракт на випуск токенів, контракт з обмеженнями щодо кваліфікації, контракт на розподіл прибутку тощо. Ці контракти можна вільно комбінувати для реалізації різних функцій, такі як:
Ці контракти не лише забезпечують безпечну торгівлю без довіри, але й моделюють процеси приватного продажу інвестицій, дозволяючи звичайним людям легко виконувати професійну роботу. Вони мають всі переваги онлайн-формату, одночасно забезпечуючи безпеку угод і виконання з технічної точки зору. Це нова парадигма, яку блокчейн приносить у приватний продаж інвестицій.
Стан та майбутнє фінансування проектів на блокчейні
З моменту народження The DAO у 2016 році багато розробників та будівельників працювали над досягненням бачення "онлайн фінансування та інвестування", включаючи проекти Moloch, DAOhaus, TheLAO, Nouns, Juice Box, PartyDAO тощо. Вони будують рішення в різних сферах на основі власного розуміння, постійно вдосконалюючи їх.
Як ініціатор DAOSquare, я прагну створити AngelList на блокчейні, щоб надати повний набір інструментів для інвестування та фінансування в Crypto приватний продаж, технічно забезпечуючи безпеку угод і виконання, підвищуючи ефективність, розширюючи межі та знижуючи витрати.
Капітал є важливим рушійним фактором розвитку галузі. З удосконаленням і нормалізацією галузі Crypto приватний продаж інвестиційних послуг, продукти, що обслуговують цю сферу, засяють яскраво. Давайте з нетерпінням чекати на це сповнене надії майбутнє.