Xu hướng mới của thị trường đầu tư: Sự đổi mới tích hợp giữa Web3 và mô hình kinh doanh truyền thống
Gần đây, các dự án hot trên thị trường đầu tư cấp 1 đều có một đặc điểm chung: xu hướng "đổi mới hỗn hợp", tức là sử dụng cơ sở hạ tầng công nghệ Web3 để chứa đựng các logic kinh doanh Web2 đã được kiểm chứng. Xu hướng này được thể hiện trong nhiều lĩnh vực, như áp dụng logic đầu tư ETF cổ phiếu truyền thống vào môi trường Web3, tập trung vào các chiến lược định lượng tài sản số, cung cấp dịch vụ cấu trúc chuyên nghiệp cho tài sản mã hóa, cũng như phát triển ví thanh toán hàng ngày bằng Bitcoin.
Những dự án này chủ yếu thuộc lĩnh vực đổi mới tích hợp, bản chất của chúng tương tự như logic vận hành của một số dự án Web3 tìm kiếm niêm yết trên thị trường tài chính truyền thống, cũng như việc một số công ty chứng khoán Mỹ dự trữ tài sản tiền điện tử để tiến vào lĩnh vực tiền điện tử.
Sự xuất hiện của xu hướng này chủ yếu có ba nguyên nhân:
Dự án đổi mới hoàn toàn trên chuỗi gặp khó khăn: quy mô người dùng khó vượt qua giới hạn tầng lớp, mô hình kinh doanh quá phụ thuộc vào động lực kinh tế token, và câu chuyện cũng như thiết kế kinh doanh rơi vào trạng thái tự đóng kín. Trong bối cảnh thị trường ảm đạm với tính thanh khoản thấp hiện nay, mô hình này trở nên đặc biệt thụ động.
Môi trường quản lý dần chuyển sang thân thiện với tiền điện tử: Việc ra mắt ETF Bitcoin và Ethereum, sự thiết lập các dự luật liên quan, cũng như sự tham gia tích cực của các tổ chức tài chính Phố Wall, tất cả đều thúc đẩy tài sản tiền điện tử chuyển từ hàng hóa đầu cơ nhỏ lẻ sang sản phẩm tài chính phái sinh chính thống hơn. Trong bối cảnh này, việc kết hợp các mô hình kinh doanh truyền thống đã trưởng thành hoặc tìm kiếm hướng đổi mới kết hợp dựa trên cơ sở hạ tầng công nghệ Web3 trở nên rất hấp dẫn.
Nhu cầu đầu tư của người dùng ngày càng trưởng thành: Với sự gia tăng lớn lao của người dùng Web2 truyền thống, người dùng ngày càng quan tâm đến tính dễ sử dụng, an toàn và khả năng sinh lời của sản phẩm, chứ không chỉ đơn thuần là theo đuổi mức độ phi tập trung. Do đó, các sản phẩm có trải nghiệm đơn giản hơn và hiệu quả trực tiếp hơn trở nên phổ biến hơn trên thị trường.
Dựa trên những xu hướng này, hướng đầu tư chính trong 3-5 năm tới có thể xoay quanh "cải cách hóa tiền điện tử cho các doanh nghiệp truyền thống".
Sự đổi mới trong các thị trường tài chính phân khúc: Các lĩnh vực đầu tư, thanh toán, quản lý tài sản, bảo hiểm, tín dụng, tài chính chuỗi cung ứng, và thanh toán thương mại xuyên biên giới sẽ xuất hiện nhiều dự án kết hợp giữa logic kinh doanh truyền thống và công nghệ mã hóa. Cơ sở hạ tầng mã hóa sẽ chủ yếu được ẩn giấu ở phía sau, chủ yếu được sử dụng để giải quyết các vấn đề về chi phí, hiệu quả và tính minh bạch, trong khi trải nghiệm người dùng ở phía trước gần như không khác gì so với các sản phẩm truyền thống.
Tiêu chuẩn hóa công nghệ và "ẩn giấu" cơ sở hạ tầng: Cơ sở hạ tầng mới hỗ trợ đổi mới tích hợp giữa Web3 và Web2 sẽ không còn bị giới hạn trong lĩnh vực gốc của tiền điện tử, cũng không theo đuổi những khái niệm công nghệ hào nhoáng, mà sẽ tập trung vào việc cung cấp hỗ trợ công nghệ tiền điện tử đáng tin cậy, hiệu quả và chi phí thấp. Các khái niệm như mô-đun hóa, trừu tượng chuỗi có thể không còn là những lĩnh vực nóng, nhưng sẽ trở thành công nghệ nền tảng thực chất cho một số sản phẩm xuất sắc.
Các tổ chức tài chính truyền thống chủ động tham gia: Các tổ chức tài chính không còn chỉ đơn thuần là mua tiền điện tử hoặc đầu tư vào các dự án Web3, mà thay vào đó, họ trực tiếp sử dụng giấy phép, nguồn lực và cơ sở người dùng của mình để tiến hành chuyển đổi kinh doanh tiền điện tử tại chỗ. Chẳng hạn, ngân hàng có thể tung ra dịch vụ thanh toán bằng stablecoin, công ty bảo hiểm phát triển hợp đồng bảo hiểm trên chuỗi, công ty chứng khoán cung cấp dịch vụ lưu ký tài sản tiền điện tử, v.v. Sự tham gia của các tổ chức lớn này sẽ mang lại quy mô vốn và người dùng lớn hơn, đồng thời cũng sẽ làm gia tăng cạnh tranh sản phẩm, thúc đẩy ngành công nghiệp dần trưởng thành.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
Xu hướng Web3 mới: Đổi mới kết hợp dẫn dắt thị trường đầu tư
Xu hướng mới của thị trường đầu tư: Sự đổi mới tích hợp giữa Web3 và mô hình kinh doanh truyền thống
Gần đây, các dự án hot trên thị trường đầu tư cấp 1 đều có một đặc điểm chung: xu hướng "đổi mới hỗn hợp", tức là sử dụng cơ sở hạ tầng công nghệ Web3 để chứa đựng các logic kinh doanh Web2 đã được kiểm chứng. Xu hướng này được thể hiện trong nhiều lĩnh vực, như áp dụng logic đầu tư ETF cổ phiếu truyền thống vào môi trường Web3, tập trung vào các chiến lược định lượng tài sản số, cung cấp dịch vụ cấu trúc chuyên nghiệp cho tài sản mã hóa, cũng như phát triển ví thanh toán hàng ngày bằng Bitcoin.
Những dự án này chủ yếu thuộc lĩnh vực đổi mới tích hợp, bản chất của chúng tương tự như logic vận hành của một số dự án Web3 tìm kiếm niêm yết trên thị trường tài chính truyền thống, cũng như việc một số công ty chứng khoán Mỹ dự trữ tài sản tiền điện tử để tiến vào lĩnh vực tiền điện tử.
Sự xuất hiện của xu hướng này chủ yếu có ba nguyên nhân:
Dự án đổi mới hoàn toàn trên chuỗi gặp khó khăn: quy mô người dùng khó vượt qua giới hạn tầng lớp, mô hình kinh doanh quá phụ thuộc vào động lực kinh tế token, và câu chuyện cũng như thiết kế kinh doanh rơi vào trạng thái tự đóng kín. Trong bối cảnh thị trường ảm đạm với tính thanh khoản thấp hiện nay, mô hình này trở nên đặc biệt thụ động.
Môi trường quản lý dần chuyển sang thân thiện với tiền điện tử: Việc ra mắt ETF Bitcoin và Ethereum, sự thiết lập các dự luật liên quan, cũng như sự tham gia tích cực của các tổ chức tài chính Phố Wall, tất cả đều thúc đẩy tài sản tiền điện tử chuyển từ hàng hóa đầu cơ nhỏ lẻ sang sản phẩm tài chính phái sinh chính thống hơn. Trong bối cảnh này, việc kết hợp các mô hình kinh doanh truyền thống đã trưởng thành hoặc tìm kiếm hướng đổi mới kết hợp dựa trên cơ sở hạ tầng công nghệ Web3 trở nên rất hấp dẫn.
Nhu cầu đầu tư của người dùng ngày càng trưởng thành: Với sự gia tăng lớn lao của người dùng Web2 truyền thống, người dùng ngày càng quan tâm đến tính dễ sử dụng, an toàn và khả năng sinh lời của sản phẩm, chứ không chỉ đơn thuần là theo đuổi mức độ phi tập trung. Do đó, các sản phẩm có trải nghiệm đơn giản hơn và hiệu quả trực tiếp hơn trở nên phổ biến hơn trên thị trường.
Dựa trên những xu hướng này, hướng đầu tư chính trong 3-5 năm tới có thể xoay quanh "cải cách hóa tiền điện tử cho các doanh nghiệp truyền thống".
Sự đổi mới trong các thị trường tài chính phân khúc: Các lĩnh vực đầu tư, thanh toán, quản lý tài sản, bảo hiểm, tín dụng, tài chính chuỗi cung ứng, và thanh toán thương mại xuyên biên giới sẽ xuất hiện nhiều dự án kết hợp giữa logic kinh doanh truyền thống và công nghệ mã hóa. Cơ sở hạ tầng mã hóa sẽ chủ yếu được ẩn giấu ở phía sau, chủ yếu được sử dụng để giải quyết các vấn đề về chi phí, hiệu quả và tính minh bạch, trong khi trải nghiệm người dùng ở phía trước gần như không khác gì so với các sản phẩm truyền thống.
Tiêu chuẩn hóa công nghệ và "ẩn giấu" cơ sở hạ tầng: Cơ sở hạ tầng mới hỗ trợ đổi mới tích hợp giữa Web3 và Web2 sẽ không còn bị giới hạn trong lĩnh vực gốc của tiền điện tử, cũng không theo đuổi những khái niệm công nghệ hào nhoáng, mà sẽ tập trung vào việc cung cấp hỗ trợ công nghệ tiền điện tử đáng tin cậy, hiệu quả và chi phí thấp. Các khái niệm như mô-đun hóa, trừu tượng chuỗi có thể không còn là những lĩnh vực nóng, nhưng sẽ trở thành công nghệ nền tảng thực chất cho một số sản phẩm xuất sắc.
Các tổ chức tài chính truyền thống chủ động tham gia: Các tổ chức tài chính không còn chỉ đơn thuần là mua tiền điện tử hoặc đầu tư vào các dự án Web3, mà thay vào đó, họ trực tiếp sử dụng giấy phép, nguồn lực và cơ sở người dùng của mình để tiến hành chuyển đổi kinh doanh tiền điện tử tại chỗ. Chẳng hạn, ngân hàng có thể tung ra dịch vụ thanh toán bằng stablecoin, công ty bảo hiểm phát triển hợp đồng bảo hiểm trên chuỗi, công ty chứng khoán cung cấp dịch vụ lưu ký tài sản tiền điện tử, v.v. Sự tham gia của các tổ chức lớn này sẽ mang lại quy mô vốn và người dùng lớn hơn, đồng thời cũng sẽ làm gia tăng cạnh tranh sản phẩm, thúc đẩy ngành công nghiệp dần trưởng thành.