Chiến lược đầu tư Web3: Phương pháp phân bổ tài sản mã hóa của văn phòng gia đình
Trong những năm gần đây, văn phòng gia đình từ công cụ quản lý tài sản của tầng lớp tinh hoa, dần dần phát triển thành nền tảng quản trị tài sản toàn diện cho nhóm người giàu có. Với sự bùng nổ của Web3 và mã hóa tài sản thực (RWA) cùng các lĩnh vực đầu tư mới nổi khác, ngày càng nhiều nhà đầu tư bắt đầu suy nghĩ về cách tham gia đầu tư vào các lĩnh vực này thông qua văn phòng gia đình. Bài viết này sẽ khám phá cách văn phòng gia đình được thiết lập, sử dụng và tối ưu hóa như một kênh đầu tư để đối phó với sự biến động cao và tính phức tạp của thế giới mã hóa.
Ai phù hợp để áp dụng con đường văn phòng gia đình vào Web3?
Không phải ai cũng cần thiết lập văn phòng gia đình, vì nó chủ yếu tồn tại để quản lý cấu trúc tài sản phức tạp. Nếu tài sản của bạn tương đối tập trung, tần suất giao dịch thấp, kênh đầu tư đơn giản, thì khả năng quản lý của văn phòng gia đình có thể vượt quá nhu cầu thực tế của bạn, ngược lại sẽ gây ra cấu trúc cồng kềnh và tăng chi phí.
Nhưng đối với một số nhóm người dưới đây, văn phòng gia đình gần như là lựa chọn duy nhất có thể cân bằng giữa tính an toàn, tính cấu trúc và tính tăng trưởng:
Quy mô tài sản lớn và cấu trúc phức tạp: tài sản có thể đầu tư vượt quá mười triệu nhân dân tệ, bao gồm nhiều loại hình như cổ phần, bất động sản, quỹ nước ngoài, tài sản số, có thể còn bao gồm các loại tiền tệ khác nhau, tài khoản và thực thể sở hữu.
Có nhu cầu về cấu trúc xuyên biên giới: bao gồm di cư ra nước ngoài, thành lập công ty offshore, tư cách cư dân thuế không phải Trung Quốc, cũng như đầu tư ra nước ngoài, quy hoạch danh tính, phân bố thành viên gia đình và các tình huống khác.
Ưu tiên đầu tư vào sản phẩm có cấu trúc: Các sản phẩm cấu trúc mới như token quỹ trong lĩnh vực Web3, trái phiếu chuyển đổi, chứng chỉ thu nhập, cổ phần được mã hóa thường chỉ mở cho "nhà đầu tư đủ điều kiện" hoặc các tổ chức pháp nhân.
Cần có khả năng quản lý tài sản lâu dài: Hy vọng thông qua phân bổ tài sản để đạt được sự chuyển giao giữa các thế hệ, duy trì ý chí gia đình, hoặc đầu tư vào RWA và các tài sản lâu dài khác cần phải trải qua giai đoạn xây dựng, giai đoạn vận hành và giai đoạn thoát.
Những đặc điểm chung của các nhóm này là: mục tiêu đầu tư của họ không phải là theo đuổi lợi nhuận ngắn hạn, mà là vượt qua các chu kỳ kinh tế; họ không phải là đầu cơ điểm đơn lẻ, mà là tham gia có cấu trúc. Trong trường hợp này, cấu trúc quản trị của văn phòng gia đình không còn chỉ là một biểu tượng danh tính, mà trở thành một công cụ quản lý thực tiễn.
Làm thế nào để xây dựng một văn phòng gia đình hữu ích?
Cấu trúc thiết kế của văn phòng gia đình không phải là một giải pháp duy nhất, nhiệm vụ cốt lõi của nó là giải quyết các vấn đề thực tế. Một văn phòng gia đình thực sự hiệu quả phải được tùy chỉnh dựa trên cấu trúc gia đình cụ thể, danh mục tài sản và mục tiêu đầu tư.
Trong bối cảnh Web3, một văn phòng gia đình thực tiễn ít nhất cần giải quyết bốn vấn đề sau:
Xác định rõ mục đích
Bạn đang làm điều này để tối ưu hóa thuế, cấu hình danh tính xuyên biên giới, hay để có đủ điều kiện đầu tư cho dự án? Hoặc là để chuẩn bị một bộ tài sản mã hóa cho thế hệ tiếp theo? Xác định mục tiêu là điểm khởi đầu cho việc thiết kế cấu trúc và phân bổ nguồn lực.
Chọn loại phù hợp
Văn phòng gia đình độc lập ( SFO ): Quy mô vốn từ 30 triệu nhân dân tệ trở lên, có thể xem xét việc tự xây dựng đội ngũ độc lập, có khả năng tự vận hành.
Nhiều văn phòng gia đình ( MFO ): Vốn khoảng 10 triệu nhân dân tệ, có thể hợp tác với các tổ chức dịch vụ chuyên nghiệp, để họ cung cấp các dịch vụ quản lý, tuân thủ, nghiên cứu đầu tư, v.v.
Văn phòng gia đình ảo ( VFO ): Quỹ không đủ để thiết lập độc lập, có thể thông qua các văn phòng luật, tổ chức tín thác, và các cố vấn tài chính để tạo ra một mạng lưới bên ngoài hoạt động nhẹ.
Văn phòng gia đình đơn lẻ xuyên biên giới ( như được thành lập ở Singapore ): Thường được sử dụng để giải quyết các vấn đề về danh tính, thuế, và kênh đầu tư, đây là lựa chọn phổ biến nhất hiện nay của các gia đình Trung Quốc.
kiến trúc và thiết kế pháp lý
Một cấu trúc văn phòng gia đình điển hình thường bao gồm:
Thực thể holding ngoài khơi ( như BVI/Cayman/SPV ), được sử dụng để holding và đầu tư;
Cấu trúc tín thác hoặc quỹ, được sử dụng cho tối ưu hóa thuế và sắp xếp kế thừa;
Đội ngũ cố vấn pháp lý và tuân thủ, dùng để giám sát và điều chỉnh liên tục;
Tài khoản "đầu tư" kết nối với các dự án Web3, như ví doanh nghiệp, tài khoản ủy thác riêng biệt, v.v.
cấu hình tài nguyên chuyên nghiệp
Chỉ có vốn không đủ để vận hành văn phòng gia đình. Cần phải có các vai trò như tư vấn pháp lý, thuế, tài chính, công nghệ, đảm bảo cấu trúc hoạt động tuân thủ và đầu tư diễn ra suôn sẻ. Nhiều văn phòng gia đình chọn thành lập thực thể tại Singapore, thiết lập đội ngũ hợp tác tài chính trong nước, hình thành mô hình "nội ngoại liên động".
Văn phòng gia đình có thể tham gia đầu tư Web3 như thế nào?
Khi chúng ta nói về "tham gia Web3 thông qua văn phòng gia đình", không chỉ đơn thuần là đổi một tài khoản để đầu tư vào dự án, mà là phải xây dựng lại vai trò, con đường và chiến lược của bạn. Việc xác định cấu trúc chỉ là điểm khởi đầu, cốt lõi thực sự nằm ở "cách thức đầu tư".
Đầu tư Web3 có đặc điểm biến động cao, rào cản kỹ thuật cao và quy định thay đổi, cần phải thông qua "thiết kế cấu trúc" để đối phó.
Thiết lập danh tính đầu tư
Các dự án Web3 kết nối danh tính thường bao gồm:
Công ty ( trực tiếp: Kết nối thỏa thuận đầu tư bằng công ty offshore được thành lập bởi một văn phòng gia đình duy nhất;
SPV Holdings: Nắm giữ tài sản thông qua SPV bên thứ ba và kiểm soát quyền biểu quyết;
Người thụ hưởng quỹ tin cậy: Thành lập quỹ tin cậy thông qua văn phòng gia đình để nắm giữ token hoặc cổ phần, thuận lợi cho việc tối ưu hóa thuế và lập kế hoạch thế hệ.
Đề nghị các văn phòng gia đình hợp tác với các công ty luật và các cơ quan tuân thủ để xác định danh tính theo hệ thống pháp luật nơi dự án đặt trụ sở, nhằm tránh bỏ lỡ cơ hội đầu tư do "không có chủ thể đủ điều kiện".
) khớp loại tài sản
Các loại tài sản Web3 phù hợp để phân bổ cho văn phòng gia đình bao gồm:
Token hóa tài sản thực ### RWA (: như trái phiếu token hóa, bất động sản, thỏa thuận chia sẻ thu nhập, v.v.
Quỹ cấu trúc: như token lợi nhuận, giao thức tái thế chấp, chứng chỉ lợi nhuận, v.v.;
Tài sản thuộc quyền lợi: như mã hóa chuyển đổi trái phiếu, mã hóa chia cổ tức, mã hóa quản trị tổ chức tự trị phi tập trung )DAO(.
Không nên tham gia với tỷ lệ lớn vào các dự án thuần túy đầu cơ "không có tài sản thực hỗ trợ, không có cấu trúc quản trị, không có cơ chế thoát".
) thiết lập nhịp độ đầu tư và cơ chế quản lý rủi ro
Sự khác biệt lớn nhất giữa đầu tư Web3 và đầu tư vốn tư nhân/truyền thống là sự không chắc chắn về nhịp độ. Các văn phòng gia đình nên tham khảo các cơ chế sau để cấu hình:
Thiết lập "thời gian khóa chấp nhận" và cửa sổ thoát;
Thiết kế cơ chế "phát hành theo giai đoạn", giải ngân vốn dựa trên tiến độ dự án;
Cấu hình "tái đầu tư lợi nhuận" vào các dự án chất lượng cao;
Xác định nhịp độ khai báo thuế, thiết lập cơ chế báo cáo và kiểm toán.
tham gia quản trị và hợp tác sâu
Văn phòng gia đình cao cấp không chỉ là nhà đầu tư.
Trong dự án RWA, các văn phòng gia đình có thể đảm nhận các vai trò như kiểm toán, đại diện quản trị, người quản lý lưu ký, v.v.
Trong DAO, văn phòng gia đình có thể tham gia quản trị thông qua việc đặt cọc token, cấu hình "ví chiến lược" để bỏ phiếu;
Trong giao thức trên chuỗi, văn phòng gia đình có thể đóng vai trò là nhà cung cấp thanh khoản lâu dài, người ủy thác, và hợp tác viên sinh thái để tích hợp vào quy trình hợp tác.
Loại "đầu tư nhúng" này không chỉ tăng cường tính chắc chắn của lợi nhuận, mà còn dễ dàng tạo ra lợi thế thông tin và cơ hội tái đầu tư.
Những hiểu lầm phổ biến và lời khuyên tránh rơi vào bẫy
Trong bối cảnh Web3 đang tiến vào vùng nước sâu, chìa khóa của đầu tư không còn là "có thể đầu tư được không", mà là "đầu tư với danh tính và phương thức gì".
Văn phòng gia đình chính là một cấu trúc có thể mang lại khả năng quản lý lâu dài, cấu hình danh tính hợp pháp và lộ trình lưu chuyển tài sản. Nó cho phép nhà đầu tư không chỉ là những người đặt cược, mà còn là những nhà thiết kế cấu trúc, những người tham gia quản lý và những người tích lũy giá trị.
Tuy nhiên, nhiều văn phòng gia đình mới thành lập khi tiếp cận Web3 dễ dàng rơi vào những sai lầm sau:
Xem văn phòng gia đình như một chiếc áo khoác: thành lập công ty nhưng không có lộ trình tuân thủ, không có dòng tài chính, không có công bố thuế, cuối cùng khó có thể nhận được sự công nhận của ngân hàng và cơ quan quản lý.
Thiếu khả năng quản lý đầu tư: chỉ thiết lập một tài khoản pháp nhân, nhưng không có ngân sách và cơ chế phân phối lại, cuối cùng không thể theo dõi và điều chỉnh đầu tư một cách hiệu quả.
Mù quáng theo đuổi lợi nhuận, bỏ qua ranh giới tuân thủ: Tham gia vào "dự án phân chia lợi nhuận không có giấy phép", một khi cơ quan quản lý can thiệp, sẽ dẫn đến việc đóng băng tài chính hoặc phạt tiền.
Do đó, đề xuất thành lập văn phòng gia đình, nên hình thành ít nhất các cơ chế sau:
Kế hoạch đầu tư hàng năm + Đánh giá phân tích;
Cơ chế kiểm tra tuân thủ và kiểm toán rõ ràng;
Đội ngũ chuyên nghiệp được trang bị + Tư vấn pháp lý liên tục.
Đồng thời, nhấn mạnh lần nữa, văn phòng gia đình không phù hợp với tất cả mọi người. Nó cần phải phù hợp với quy mô vốn, ý định dài hạn và nguồn lực hợp tác, mới có thể phát huy tác dụng thực sự.
Việc lựa chọn con đường văn phòng gia đình không chỉ đơn thuần là hỏi "Tôi có đủ tiền không", mà quan trọng hơn là hỏi: "Tôi có cần một cấu trúc để đảm nhận các nhiệm vụ quản trị xuyên chu kỳ không?"
Nếu câu trả lời là có, thì văn phòng gia đình không chỉ là nơi chứa tài sản, mà còn là căn cứ lâu dài của bạn để tham gia vào đầu tư cấu trúc Web3.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
9 thích
Phần thưởng
9
9
Đăng lại
Chia sẻ
Bình luận
0/400
WalletAnxietyPatient
· 07-24 00:24
Lại là một chiêu thức mới để Được chơi cho Suckers!
Xem bản gốcTrả lời0
GasOptimizer
· 07-23 08:09
Phức tạp bẫy tốn gas hơn~
Xem bản gốcTrả lời0
FunGibleTom
· 07-22 16:03
Ở nhà không có mỏ, không có phiền phức này.
Xem bản gốcTrả lời0
ForkTrooper
· 07-21 01:52
Chơi gì với văn phòng gia đình vậy, bán lẻ đến chơi cao cấp nhất.
Văn phòng gia đình phân bổ tài sản Web3: Chiến lược cấu trúc cho nhà đầu tư có giá trị tài sản ròng cao
Chiến lược đầu tư Web3: Phương pháp phân bổ tài sản mã hóa của văn phòng gia đình
Trong những năm gần đây, văn phòng gia đình từ công cụ quản lý tài sản của tầng lớp tinh hoa, dần dần phát triển thành nền tảng quản trị tài sản toàn diện cho nhóm người giàu có. Với sự bùng nổ của Web3 và mã hóa tài sản thực (RWA) cùng các lĩnh vực đầu tư mới nổi khác, ngày càng nhiều nhà đầu tư bắt đầu suy nghĩ về cách tham gia đầu tư vào các lĩnh vực này thông qua văn phòng gia đình. Bài viết này sẽ khám phá cách văn phòng gia đình được thiết lập, sử dụng và tối ưu hóa như một kênh đầu tư để đối phó với sự biến động cao và tính phức tạp của thế giới mã hóa.
Ai phù hợp để áp dụng con đường văn phòng gia đình vào Web3?
Không phải ai cũng cần thiết lập văn phòng gia đình, vì nó chủ yếu tồn tại để quản lý cấu trúc tài sản phức tạp. Nếu tài sản của bạn tương đối tập trung, tần suất giao dịch thấp, kênh đầu tư đơn giản, thì khả năng quản lý của văn phòng gia đình có thể vượt quá nhu cầu thực tế của bạn, ngược lại sẽ gây ra cấu trúc cồng kềnh và tăng chi phí.
Nhưng đối với một số nhóm người dưới đây, văn phòng gia đình gần như là lựa chọn duy nhất có thể cân bằng giữa tính an toàn, tính cấu trúc và tính tăng trưởng:
Quy mô tài sản lớn và cấu trúc phức tạp: tài sản có thể đầu tư vượt quá mười triệu nhân dân tệ, bao gồm nhiều loại hình như cổ phần, bất động sản, quỹ nước ngoài, tài sản số, có thể còn bao gồm các loại tiền tệ khác nhau, tài khoản và thực thể sở hữu.
Có nhu cầu về cấu trúc xuyên biên giới: bao gồm di cư ra nước ngoài, thành lập công ty offshore, tư cách cư dân thuế không phải Trung Quốc, cũng như đầu tư ra nước ngoài, quy hoạch danh tính, phân bố thành viên gia đình và các tình huống khác.
Ưu tiên đầu tư vào sản phẩm có cấu trúc: Các sản phẩm cấu trúc mới như token quỹ trong lĩnh vực Web3, trái phiếu chuyển đổi, chứng chỉ thu nhập, cổ phần được mã hóa thường chỉ mở cho "nhà đầu tư đủ điều kiện" hoặc các tổ chức pháp nhân.
Cần có khả năng quản lý tài sản lâu dài: Hy vọng thông qua phân bổ tài sản để đạt được sự chuyển giao giữa các thế hệ, duy trì ý chí gia đình, hoặc đầu tư vào RWA và các tài sản lâu dài khác cần phải trải qua giai đoạn xây dựng, giai đoạn vận hành và giai đoạn thoát.
Những đặc điểm chung của các nhóm này là: mục tiêu đầu tư của họ không phải là theo đuổi lợi nhuận ngắn hạn, mà là vượt qua các chu kỳ kinh tế; họ không phải là đầu cơ điểm đơn lẻ, mà là tham gia có cấu trúc. Trong trường hợp này, cấu trúc quản trị của văn phòng gia đình không còn chỉ là một biểu tượng danh tính, mà trở thành một công cụ quản lý thực tiễn.
Làm thế nào để xây dựng một văn phòng gia đình hữu ích?
Cấu trúc thiết kế của văn phòng gia đình không phải là một giải pháp duy nhất, nhiệm vụ cốt lõi của nó là giải quyết các vấn đề thực tế. Một văn phòng gia đình thực sự hiệu quả phải được tùy chỉnh dựa trên cấu trúc gia đình cụ thể, danh mục tài sản và mục tiêu đầu tư.
Trong bối cảnh Web3, một văn phòng gia đình thực tiễn ít nhất cần giải quyết bốn vấn đề sau:
Xác định rõ mục đích
Bạn đang làm điều này để tối ưu hóa thuế, cấu hình danh tính xuyên biên giới, hay để có đủ điều kiện đầu tư cho dự án? Hoặc là để chuẩn bị một bộ tài sản mã hóa cho thế hệ tiếp theo? Xác định mục tiêu là điểm khởi đầu cho việc thiết kế cấu trúc và phân bổ nguồn lực.
Chọn loại phù hợp
kiến trúc và thiết kế pháp lý
Một cấu trúc văn phòng gia đình điển hình thường bao gồm:
cấu hình tài nguyên chuyên nghiệp
Chỉ có vốn không đủ để vận hành văn phòng gia đình. Cần phải có các vai trò như tư vấn pháp lý, thuế, tài chính, công nghệ, đảm bảo cấu trúc hoạt động tuân thủ và đầu tư diễn ra suôn sẻ. Nhiều văn phòng gia đình chọn thành lập thực thể tại Singapore, thiết lập đội ngũ hợp tác tài chính trong nước, hình thành mô hình "nội ngoại liên động".
Văn phòng gia đình có thể tham gia đầu tư Web3 như thế nào?
Khi chúng ta nói về "tham gia Web3 thông qua văn phòng gia đình", không chỉ đơn thuần là đổi một tài khoản để đầu tư vào dự án, mà là phải xây dựng lại vai trò, con đường và chiến lược của bạn. Việc xác định cấu trúc chỉ là điểm khởi đầu, cốt lõi thực sự nằm ở "cách thức đầu tư".
Đầu tư Web3 có đặc điểm biến động cao, rào cản kỹ thuật cao và quy định thay đổi, cần phải thông qua "thiết kế cấu trúc" để đối phó.
Thiết lập danh tính đầu tư
Các dự án Web3 kết nối danh tính thường bao gồm:
Đề nghị các văn phòng gia đình hợp tác với các công ty luật và các cơ quan tuân thủ để xác định danh tính theo hệ thống pháp luật nơi dự án đặt trụ sở, nhằm tránh bỏ lỡ cơ hội đầu tư do "không có chủ thể đủ điều kiện".
) khớp loại tài sản
Các loại tài sản Web3 phù hợp để phân bổ cho văn phòng gia đình bao gồm:
Không nên tham gia với tỷ lệ lớn vào các dự án thuần túy đầu cơ "không có tài sản thực hỗ trợ, không có cấu trúc quản trị, không có cơ chế thoát".
) thiết lập nhịp độ đầu tư và cơ chế quản lý rủi ro
Sự khác biệt lớn nhất giữa đầu tư Web3 và đầu tư vốn tư nhân/truyền thống là sự không chắc chắn về nhịp độ. Các văn phòng gia đình nên tham khảo các cơ chế sau để cấu hình:
tham gia quản trị và hợp tác sâu
Văn phòng gia đình cao cấp không chỉ là nhà đầu tư.
Loại "đầu tư nhúng" này không chỉ tăng cường tính chắc chắn của lợi nhuận, mà còn dễ dàng tạo ra lợi thế thông tin và cơ hội tái đầu tư.
Những hiểu lầm phổ biến và lời khuyên tránh rơi vào bẫy
Trong bối cảnh Web3 đang tiến vào vùng nước sâu, chìa khóa của đầu tư không còn là "có thể đầu tư được không", mà là "đầu tư với danh tính và phương thức gì".
Văn phòng gia đình chính là một cấu trúc có thể mang lại khả năng quản lý lâu dài, cấu hình danh tính hợp pháp và lộ trình lưu chuyển tài sản. Nó cho phép nhà đầu tư không chỉ là những người đặt cược, mà còn là những nhà thiết kế cấu trúc, những người tham gia quản lý và những người tích lũy giá trị.
Tuy nhiên, nhiều văn phòng gia đình mới thành lập khi tiếp cận Web3 dễ dàng rơi vào những sai lầm sau:
Xem văn phòng gia đình như một chiếc áo khoác: thành lập công ty nhưng không có lộ trình tuân thủ, không có dòng tài chính, không có công bố thuế, cuối cùng khó có thể nhận được sự công nhận của ngân hàng và cơ quan quản lý.
Thiếu khả năng quản lý đầu tư: chỉ thiết lập một tài khoản pháp nhân, nhưng không có ngân sách và cơ chế phân phối lại, cuối cùng không thể theo dõi và điều chỉnh đầu tư một cách hiệu quả.
Mù quáng theo đuổi lợi nhuận, bỏ qua ranh giới tuân thủ: Tham gia vào "dự án phân chia lợi nhuận không có giấy phép", một khi cơ quan quản lý can thiệp, sẽ dẫn đến việc đóng băng tài chính hoặc phạt tiền.
Do đó, đề xuất thành lập văn phòng gia đình, nên hình thành ít nhất các cơ chế sau:
Đồng thời, nhấn mạnh lần nữa, văn phòng gia đình không phù hợp với tất cả mọi người. Nó cần phải phù hợp với quy mô vốn, ý định dài hạn và nguồn lực hợp tác, mới có thể phát huy tác dụng thực sự.
Việc lựa chọn con đường văn phòng gia đình không chỉ đơn thuần là hỏi "Tôi có đủ tiền không", mà quan trọng hơn là hỏi: "Tôi có cần một cấu trúc để đảm nhận các nhiệm vụ quản trị xuyên chu kỳ không?"
Nếu câu trả lời là có, thì văn phòng gia đình không chỉ là nơi chứa tài sản, mà còn là căn cứ lâu dài của bạn để tham gia vào đầu tư cấu trúc Web3.