El auge de DWF Labs: Comercio OTC y gestión de precios generan controversia

Recientemente, una nueva empresa llamada DWF Labs ha llamado la atención en el campo de las criptomonedas. La empresa, que se fundó hace apenas 16 meses, afirma haber invertido en 470 proyectos y ha establecido asociaciones con aproximadamente el 35% de los tokens entre los 1000 con mayor capitalización de mercado. La rápida expansión de DWF Labs y sus grandes inversiones han suscitado dudas en la industria sobre su forma de operar.

Este artículo explora a fondo el modelo de negocio de DWF Labs a través de entrevistas con varios clientes, clientes potenciales y personas familiarizadas con las operaciones de la empresa, así como el análisis de propuestas y contratos relacionados.

La estrategia de gestión de precios es objeto de controversia

La investigación encontró que DWF Labs a menudo discute las posibles tendencias de precios de las monedas al tratar de atraer nuevos clientes y mantener las colaboraciones existentes. En los materiales promocionales iniciales de la empresa, se mencionaba explícitamente el servicio de "gestión de precios", afirmando que podía ajustar el algoritmo en conjunto con las actividades de marketing de los clientes para impulsar el aumento de precios de las monedas antes de anuncios importantes.

Varios encuestados indicaron que los ejecutivos de DWF Labs, al comunicarse con clientes potenciales, muestran gráficos de la tendencia de precios de las criptomonedas de proyectos anteriores en los que han colaborado. Algunos registros de comunicación escrita también muestran que los ejecutivos de la empresa han preguntado a los clientes sobre sus objetivos de precios de criptomonedas y han discutido la posibilidad de alcanzarlos.

Sin embargo, recientemente DWF Labs parece haber dejado de utilizar tal lenguaje en documentos oficiales.

Análisis del modelo de inversión en liquidez

DWF Labs se centra principalmente en tres tipos de comercio: inversión en tokens líquidos, inversión en tokens bloqueados y servicios de creación de mercado. Para la inversión en tokens líquidos, la empresa generalmente compra tokens con un descuento de entre el 5% y el 15% por debajo del precio de mercado, en pagos a plazos, con un monto de compra diario de aproximadamente 100,000 a 150,000 dólares.

Este modelo permite a los promotores del proyecto monetizar efectivamente, al mismo tiempo que la promoción ha obtenido una gran inversión. Un cliente confesó que la razón para colaborar con DWF Labs es para aliviar la carga de los tokens, sin necesidad de vender directamente en el mercado.

Sin embargo, DWF Labs a menudo anuncia planes de compra con anticipación, pero después no necesariamente completa todas las adquisiciones, lo que ha generado controversia. La empresa ha declarado que ha aprendido la lección y ahora solo anuncia las transacciones que se han completado.

Estructura de comercio de creadores de mercado y capital de riesgo

En términos de servicios de market making, DWF Labs generalmente exige recibir tokens del proyecto como préstamo, junto con opciones de suscripción. A diferencia de la práctica habitual de la industria, el precio de ejercicio de DWF Labs a menudo se establece bastante alto, lo que significa que si el precio de la moneda aumenta significativamente, la empresa obtendrá un mayor retorno.

Algunos clientes han informado que, en comparación con otros creadores de mercado, DWF Labs ofrece pocos informes de servicio detallados. La empresa parece reservarse el derecho de decidir el contenido del informe.

Para la inversión en tokens bloqueados, DWF Labs normalmente buscará un mayor descuento, de hasta el 50%, con un período de bloqueo de 1 a 2 años.

La evaluación de los socios es positiva

A pesar de las controversias, algunos socios de DWF Labs están satisfechos con los resultados de la colaboración. Las partes del proyecto como Algorand Foundation, EOS Network Foundation y Floki han dado comentarios positivos sobre los servicios de DWF Labs, afirmando que proporcionaron un apoyo y recursos valiosos.

Plan de desarrollo futuro

DWF Labs no ha ralentizado su ritmo debido a la controversia. La empresa está avanzando en un plan de incubación para empresas de criptomonedas y planea crear un mercado de comercio OTC de criptomonedas conforme a la normativa. Andrei Grachev, fundador de DWF Labs, indicó que la empresa está siendo auditada por una de las cuatro grandes firmas de contabilidad y está solicitando múltiples licencias.

Grachev reconoció que la compañía no era "ideal" en el pasado, pero también enfatizó que DWF Labs ha mejorado los estándares de la industria al asumir riesgos y adoptar enfoques diferentes. Dijo que la compañía "ha sido objeto de controversia y se enorgullece de ello".

A medida que DWF Labs continúa expandiendo su influencia, su modelo operativo único y sus prácticas controvertidas probablemente seguirán generando discusiones en la industria, y su dirección futura merece atención.