تطور تكنولوجيا البلوكشين أتاح إمكانيات جديدة في مجال المدفوعات. تلعب العملات المستقرة، كجزء مهم من سوق العملات المشفرة، دورًا متزايد الأهمية في المدفوعات العالمية والتسويات عبر الحدود. حاليًا، لا تزال العملات المستقرة المركزية تشغل أكثر من 90% من حصة السوق، حيث تتصدر USDT القائمة. على الرغم من أن القيمة السوقية الإجمالية للعملات المستقرة قد تجاوزت 150 مليار دولار، إلا أنها تمثل فقط 0.75% مقارنة بتقرير الاحتياطي الفيدرالي لعام 2024 الذي يشير إلى 20 تريليون دولار من M1. إن آفاق تطبيق العملات المستقرة في مجال المدفوعات واسعة، حيث يوفر إطلاق بروتوكول Taproot Assets إمكانية الاستخدام الواسع للعملات المستقرة في سيناريوهات المدفوعات الصغيرة عالية التردد.
1. عملة مستقرة: مستقبل سباق التريليونات
سوق العملة المستقرة ينمو بشكل مزدهر، ومن المتوقع أن يصبح سوقًا بقيمة تريليون دولار في مجال التمويل في المستقبل. حاليًا، تجاوزت القيمة السوقية للعملة المستقرة 160 مليار دولار، وبلغ حجم التداول اليومي أكثر من 100 مليار دولار. الدول المختلفة تطرح سياسات وقوانين ذات صلة، وتوقعات العديد من المؤسسات تشير إلى أن العملة المستقرة ستقود سوقًا جديدًا بقيمة تريليون دولار، حيث يأتي الجزء الأكبر من النمو من تطبيقات الدفع العالمية.
يمكن تقسيم العملات المستقرة إلى فئتين رئيسيتين: مركزية وغير مركزية. حاليًا، تسيطر العملات المستقرة المركزية على السوق، حيث أصدرت USDT وUSDC ما قيمته 114.46 مليار و34.15 مليار دولار على التوالي. تحقق شركة Tether، التي تضم 125 موظفًا، أرباحًا إجمالية تبلغ 4.5 مليار دولار في السنة، مما جذب العديد من المؤسسات الكبرى للاستثمار.
أصدرت بلاك روك صندوقاً مُمَولاً مُرمَزاً على الإيثيريوم يسمى BUIDL، بقيمة سوقية تصل إلى 3.84 مليون دولار أمريكي
تخطط شركة Jingdong Coin Chain Technology لإصدار عملة مستقرة مرتبطة بالدولار الهونغ كونغي بنسبة 1:1 في هونغ كونغ
تم استخدام عملة مستقرة مركزية على نطاق واسع في النظام البيئي للعملات المشفرة، بينما تُستخدم عملة مستقرة لامركزية بشكل أساسي في الإقراض. على المدى الطويل، فإن أكثر مجالات تطبيق عملة مستقرة ذات إمكانيات كبيرة هي مجال المدفوعات، خاصة المدفوعات عبر الحدود. مع توجه التنظيم نحو الامتثال، ستصبح مكانة عملة مستقرة في المدفوعات العالمية أكثر أهمية. في المستقبل، قد يحدث التكامل مع DeFi لتوليد PayFi، مما يشكل نموذجًا ماليًا جديدًا لا يمكن تحقيقه من قبل النظام المالي التقليدي.
2. بروتوكول أصول تابروت + شبكة البرق: بنية تحتية لشبكة الدفع العالمية
حالياً، يتم تداول العملات المستقرة بشكل رئيسي على شبكتي ETH و TRON، ولكن رسوم المعاملات مرتفعة ووقت التأكيد طويل. بالمقابل، تتمتع شبكة البرق بميزة السرعة العالية وانخفاض التكلفة وقابلية التوسع العالية.
2.1 مقدمة عن شبكة البرق
شبكة البرق هي حل التوسع من الطبقة الثانية لبيتكوين، تم تطويرها بشكل مستقل من قبل عدة فرق مثل Lightning Labs وBlockstream وACINQ. جوهرها هو إنشاء قنوات حالة ذات تدفق ثنائي الاتجاه، لتحقيق معاملات سريعة خارج السلسلة، يتم تنفيذها على السلسلة فقط عند التسوية النهائية.
2.2 شبكة البرق تصبح البنية التحتية المثالية لمدفوعات العملات المستقرة العالمية
شبكة البرق تعمل منذ 9 سنوات، مبنية على شبكة بيتكوين، وتتميز بأمان عالٍ. حالياً، هناك أكثر من 5000 بيتكوين سعة، وأكثر من 18000 عقدة، وأكثر من 50000 قناة. من خلال إنشاء قنوات دفع ثنائية الاتجاه، يمكن تحقيق معاملات فورية منخفضة التكلفة، وهي تُعتمد بشكل واسع من قبل مزودي الدفع والتجار في جميع أنحاء العالم، لتصبح حلاً متفقاً عليه للدفع العالمي اللامركزي.
كان شبكة البرق تدعم سابقًا مدفوعات البيتكوين فقط، مما قلل من تطبيقاتها. أطلق بروتوكول Taproot Assets لحل هذه المشكلة، مما يسمح بإصدار أنواع مختلفة من الأصول على شبكة البيتكوين، بما في ذلك عملة مستقرة مرتبطة بالعملات القانونية. هذه الأصول متوافقة تمامًا مع شبكة البرق، مما يتيح استخدام عملات مستقرة في المدفوعات على شبكة البرق، مما يعزز انتشار شبكة البرق في مجال المدفوعات العالمية.
3. شرح بروتوكول أصول تابرود
بروتوكول Taproot Assets يعتمد على نموذج UTXO الخاص ببيتكوين وترقية Taproot، وهذه العناصر الأساسية تدفع التشغيل الفعال للبروتوكول.
3.1 نموذج UTXO مقابل نموذج الحساب
نموذج UTXO يشبه محفظة تحمل شيكات قابلة للصرف، مما يستبعد بشكل طبيعي مشكلة الإنفاق المزدوج، ويقدم ضمانات أمان أعلى. بروتوكول Taproot Assets يرث ميزات الأمان لشبكة البيتكوين، مما يتجنب مخاطر التحويلات الخاطئة أو الفائتة.
ترقية Taproot في عام 2021 جلبت ميزات عقود ذكية بسيطة لشبكة البيتكوين، مثل التوقيع المتعدد، مما عزز الأمان وحماية الخصوصية، وقدم أساسًا للمعاملات المؤسسية وB2B.
3.3 تقنية أصول Taproot
تستخدم بروتوكولات Taproot Assets شجرة Merkle المتساقطة لإدارة حالة الأصول، حيث يتم كتابة تجزئة جذر Merkle فقط على السلسلة، مما يتجنب تلوث سلسلة البيتكوين.
يمكن أن تدخل أصول بروتوكول Taproot Assets إلى شبكة Lightning بسلاسة، من خلال قناة TA. وهذا يسمح بتداول الأصول مثل العملات المستقرة على شبكة Lightning، مما يوسع من وظائف شبكة Lightning.
3.5 تكلفة استخدام المستخدم ومشكلة المركزية
على الرغم من أن بروتوكول Taproot Assets يحسن الكفاءة، لا يزال يتعين على المستخدمين حفظ بيانات الأصول خارج السلسلة. حاليًا، تعتبر خدمات المحفظة على شبكة Lightning غالبًا حلولًا مستضافة، وفي المستقبل، هناك حاجة إلى طرق أكثر لامركزية لإدارة الأصول الكبيرة.
4. حلول الحفظ الذاتي
ظهرت حلول لامركزية في السوق لتداول أصول Taproot Assets على شبكة Lightning:
LnFi قدمت خطة استضافة سحابية، لتقليل عائق المشاركة للمستخدمين
BitTap تطور محفظة ملحق المتصفح اللامركزية، توفر حقوق الحفظ الذاتي
! [أصول الجذر: نقطة النمو التالية لمسارات العملات المستقرة لتتجاوز تريليون قيمة سوقية](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-cb9aaea54b9970a8a043a6dc3e1ae4b0.webp019283746574839201
تسمح بروتوكول المحفظة المبتكر BitTap، Bittapd، للمستخدمين بالتحكم الكامل في المفاتيح الخاصة بهم، مما يوفر تجربة لامركزية وضمانات أمان مشابهة لـ Metamask.
! [أصول الجذر: نقطة النمو التالية لمسار العملة المستقرة لتجاوز القيمة السوقية البالغة تريليون دولار])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-9b20b9aab300e95351f7bf6c196962fa.webp(
5. ملخص
عملة مستقرة正从加密货币交易扩展到全球支付领域. شبكة البرق تجمع بروتوكول Taproot Assets لتوفير بنية تحتية مثالية للمدفوعات العالمية. حلول المحفظة اللامركزية مثل BitTap تعزز هذا النظام البيئي.
بالمقارنة مع أنظمة الدفع التقليدية، فإن البنية التحتية للدفع المكونة من Taproot Assets+ شبكة Lightning لا تتمتع فقط بالسرعة الفورية، بل تحقق أيضًا إلغاء الثقة في المدفوعات. تضمن حلول الحفظ الذاتي استقلال المستخدمين عن أصولهم، وتدعم التحويلات الحرة بدون قيود، مما يرفع من مستوى حرية الدفع إلى آفاق جديدة.
! [أصول الجذر: نقطة النمو التالية لمسار العملة المستقرة لتجاوز القيمة السوقية البالغة تريليون دولار])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-7a6aa6e1cf390247631518470779e628.webp(
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
عملة مستقرة+شبكة الإضاءة: مجال الدفع العالمي يشهد بنية تحتية جديدة بقيمة تريليونات
عملة مستقرة崛起：推动支付场景迈向万亿美元市场
تطور تكنولوجيا البلوكشين أتاح إمكانيات جديدة في مجال المدفوعات. تلعب العملات المستقرة، كجزء مهم من سوق العملات المشفرة، دورًا متزايد الأهمية في المدفوعات العالمية والتسويات عبر الحدود. حاليًا، لا تزال العملات المستقرة المركزية تشغل أكثر من 90% من حصة السوق، حيث تتصدر USDT القائمة. على الرغم من أن القيمة السوقية الإجمالية للعملات المستقرة قد تجاوزت 150 مليار دولار، إلا أنها تمثل فقط 0.75% مقارنة بتقرير الاحتياطي الفيدرالي لعام 2024 الذي يشير إلى 20 تريليون دولار من M1. إن آفاق تطبيق العملات المستقرة في مجال المدفوعات واسعة، حيث يوفر إطلاق بروتوكول Taproot Assets إمكانية الاستخدام الواسع للعملات المستقرة في سيناريوهات المدفوعات الصغيرة عالية التردد.
1. عملة مستقرة: مستقبل سباق التريليونات
سوق العملة المستقرة ينمو بشكل مزدهر، ومن المتوقع أن يصبح سوقًا بقيمة تريليون دولار في مجال التمويل في المستقبل. حاليًا، تجاوزت القيمة السوقية للعملة المستقرة 160 مليار دولار، وبلغ حجم التداول اليومي أكثر من 100 مليار دولار. الدول المختلفة تطرح سياسات وقوانين ذات صلة، وتوقعات العديد من المؤسسات تشير إلى أن العملة المستقرة ستقود سوقًا جديدًا بقيمة تريليون دولار، حيث يأتي الجزء الأكبر من النمو من تطبيقات الدفع العالمية.
! أصول الجذر: نقطة النمو التالية لمسار العملات المستقرة لتجاوز القيمة السوقية البالغة تريليون دولار
يمكن تقسيم العملات المستقرة إلى فئتين رئيسيتين: مركزية وغير مركزية. حاليًا، تسيطر العملات المستقرة المركزية على السوق، حيث أصدرت USDT وUSDC ما قيمته 114.46 مليار و34.15 مليار دولار على التوالي. تحقق شركة Tether، التي تضم 125 موظفًا، أرباحًا إجمالية تبلغ 4.5 مليار دولار في السنة، مما جذب العديد من المؤسسات الكبرى للاستثمار.
تم استخدام عملة مستقرة مركزية على نطاق واسع في النظام البيئي للعملات المشفرة، بينما تُستخدم عملة مستقرة لامركزية بشكل أساسي في الإقراض. على المدى الطويل، فإن أكثر مجالات تطبيق عملة مستقرة ذات إمكانيات كبيرة هي مجال المدفوعات، خاصة المدفوعات عبر الحدود. مع توجه التنظيم نحو الامتثال، ستصبح مكانة عملة مستقرة في المدفوعات العالمية أكثر أهمية. في المستقبل، قد يحدث التكامل مع DeFi لتوليد PayFi، مما يشكل نموذجًا ماليًا جديدًا لا يمكن تحقيقه من قبل النظام المالي التقليدي.
2. بروتوكول أصول تابروت + شبكة البرق: بنية تحتية لشبكة الدفع العالمية
حالياً، يتم تداول العملات المستقرة بشكل رئيسي على شبكتي ETH و TRON، ولكن رسوم المعاملات مرتفعة ووقت التأكيد طويل. بالمقابل، تتمتع شبكة البرق بميزة السرعة العالية وانخفاض التكلفة وقابلية التوسع العالية.
2.1 مقدمة عن شبكة البرق
شبكة البرق هي حل التوسع من الطبقة الثانية لبيتكوين، تم تطويرها بشكل مستقل من قبل عدة فرق مثل Lightning Labs وBlockstream وACINQ. جوهرها هو إنشاء قنوات حالة ذات تدفق ثنائي الاتجاه، لتحقيق معاملات سريعة خارج السلسلة، يتم تنفيذها على السلسلة فقط عند التسوية النهائية.
2.2 شبكة البرق تصبح البنية التحتية المثالية لمدفوعات العملات المستقرة العالمية
شبكة البرق تعمل منذ 9 سنوات، مبنية على شبكة بيتكوين، وتتميز بأمان عالٍ. حالياً، هناك أكثر من 5000 بيتكوين سعة، وأكثر من 18000 عقدة، وأكثر من 50000 قناة. من خلال إنشاء قنوات دفع ثنائية الاتجاه، يمكن تحقيق معاملات فورية منخفضة التكلفة، وهي تُعتمد بشكل واسع من قبل مزودي الدفع والتجار في جميع أنحاء العالم، لتصبح حلاً متفقاً عليه للدفع العالمي اللامركزي.
! أصول الجذر: نقطة النمو التالية لمسار العملة المستقرة لتجاوز القيمة السوقية البالغة تريليون دولار
2.3 تحسين بروتوكول أصول Taproot لشبكة Lightning
كان شبكة البرق تدعم سابقًا مدفوعات البيتكوين فقط، مما قلل من تطبيقاتها. أطلق بروتوكول Taproot Assets لحل هذه المشكلة، مما يسمح بإصدار أنواع مختلفة من الأصول على شبكة البيتكوين، بما في ذلك عملة مستقرة مرتبطة بالعملات القانونية. هذه الأصول متوافقة تمامًا مع شبكة البرق، مما يتيح استخدام عملات مستقرة في المدفوعات على شبكة البرق، مما يعزز انتشار شبكة البرق في مجال المدفوعات العالمية.
3. شرح بروتوكول أصول تابرود
بروتوكول Taproot Assets يعتمد على نموذج UTXO الخاص ببيتكوين وترقية Taproot، وهذه العناصر الأساسية تدفع التشغيل الفعال للبروتوكول.
3.1 نموذج UTXO مقابل نموذج الحساب
نموذج UTXO يشبه محفظة تحمل شيكات قابلة للصرف، مما يستبعد بشكل طبيعي مشكلة الإنفاق المزدوج، ويقدم ضمانات أمان أعلى. بروتوكول Taproot Assets يرث ميزات الأمان لشبكة البيتكوين، مما يتجنب مخاطر التحويلات الخاطئة أو الفائتة.
! أصول الجذر: نقطة النمو التالية لمسار العملة المستقرة لتجاوز القيمة السوقية البالغة تريليون دولار
3.2 ترقية Taproot تحقق وظائف معقدة
ترقية Taproot في عام 2021 جلبت ميزات عقود ذكية بسيطة لشبكة البيتكوين، مثل التوقيع المتعدد، مما عزز الأمان وحماية الخصوصية، وقدم أساسًا للمعاملات المؤسسية وB2B.
3.3 تقنية أصول Taproot
تستخدم بروتوكولات Taproot Assets شجرة Merkle المتساقطة لإدارة حالة الأصول، حيث يتم كتابة تجزئة جذر Merkle فقط على السلسلة، مما يتجنب تلوث سلسلة البيتكوين.
! أصول الجذر: نقطة النمو التالية لمسار العملة المستقرة لتجاوز القيمة السوقية البالغة تريليون دولار
3.4 علاقة مع شبكة البرق
يمكن أن تدخل أصول بروتوكول Taproot Assets إلى شبكة Lightning بسلاسة، من خلال قناة TA. وهذا يسمح بتداول الأصول مثل العملات المستقرة على شبكة Lightning، مما يوسع من وظائف شبكة Lightning.
3.5 تكلفة استخدام المستخدم ومشكلة المركزية
على الرغم من أن بروتوكول Taproot Assets يحسن الكفاءة، لا يزال يتعين على المستخدمين حفظ بيانات الأصول خارج السلسلة. حاليًا، تعتبر خدمات المحفظة على شبكة Lightning غالبًا حلولًا مستضافة، وفي المستقبل، هناك حاجة إلى طرق أكثر لامركزية لإدارة الأصول الكبيرة.
4. حلول الحفظ الذاتي
ظهرت حلول لامركزية في السوق لتداول أصول Taproot Assets على شبكة Lightning:
! [أصول الجذر: نقطة النمو التالية لمسارات العملات المستقرة لتتجاوز تريليون قيمة سوقية](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-cb9aaea54b9970a8a043a6dc3e1ae4b0.webp019283746574839201
تسمح بروتوكول المحفظة المبتكر BitTap، Bittapd، للمستخدمين بالتحكم الكامل في المفاتيح الخاصة بهم، مما يوفر تجربة لامركزية وضمانات أمان مشابهة لـ Metamask.
! [أصول الجذر: نقطة النمو التالية لمسار العملة المستقرة لتجاوز القيمة السوقية البالغة تريليون دولار])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-9b20b9aab300e95351f7bf6c196962fa.webp(
5. ملخص
عملة مستقرة正从加密货币交易扩展到全球支付领域. شبكة البرق تجمع بروتوكول Taproot Assets لتوفير بنية تحتية مثالية للمدفوعات العالمية. حلول المحفظة اللامركزية مثل BitTap تعزز هذا النظام البيئي.
بالمقارنة مع أنظمة الدفع التقليدية، فإن البنية التحتية للدفع المكونة من Taproot Assets+ شبكة Lightning لا تتمتع فقط بالسرعة الفورية، بل تحقق أيضًا إلغاء الثقة في المدفوعات. تضمن حلول الحفظ الذاتي استقلال المستخدمين عن أصولهم، وتدعم التحويلات الحرة بدون قيود، مما يرفع من مستوى حرية الدفع إلى آفاق جديدة.
! [أصول الجذر: نقطة النمو التالية لمسار العملة المستقرة لتجاوز القيمة السوقية البالغة تريليون دولار])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-7a6aa6e1cf390247631518470779e628.webp(